Alcoa asinou un acordo vinculante para a compra da australiana Alumina Limited (por máis de 2.000 millóns de euros en accións), propietaria do 40 % da refinaría de San Cibrao, polo que a multinacional estadounidense pasará a facerse co 100 % do complexo da Mariña. Está previsto que a transacción se complete no terceiro trimestre de 2024, suxeita ao cumprimento de condicións, a aprobación dos accionistas de ambas as empresas e ás autorizacións legais.
Nun comunicado, o presidente e conselleiro delegado de Alcoa, William F. Oplinger, destaca que “é un fito no camiño para xerar valor tanto para os accionistas de Alcoa como para os de Alumina”. “Esta operación ofrece maiores oportunidades de creación de valor, como o fortalecemento da posición de Alcoa como un dos maiores produtores de bauxita e alúmina do mundo e a posibilidade de que os accionistas de Alumina Limited participen nunha empresa combinada máis forte, mellor capitalizada e con maior potencial de crecemento. Esperamos aproveitar o éxito de Alcoa e seguir executando a nosa estratexia a longo prazo”, expón.
Respecto diso, Allan Gray Australia, actualmente o maior accionista de Alumina Limited, confirmou que segue apoiando a transacción proposta. Así, tanto o Consello de Administración de Alcoa como o de Alumina Limited recomendan que os seus accionistas voten a favor da transacción. Tras coñecerse a finais de febreiro o anuncio de Alcoa para esta operación, a conselleira de Economía, Industria e Innovación en funcións, María Jesús Lorenzana, asegurou que “todo o que sexa avanzar en que Alcoa fágase máis forte e continúe en Galicia é unha boa noticia”. Non entanto, avisaba de que: “A compañía terá que explicarnos exactamente en que consiste ese acordo e cales son os beneficios para a nosa comunidade”.
ACORDO
Alcoa mantén con Alumina Limitez a sociedade conxunta Alcoa World Alumina & Chemicals (AWAC), con activos en Australia, Brasil, España, Arabia Saudita e Guinea, na que a estadounidense controlaba ata agora o 60 %. Segundo as condicións acordadas, a transacción levarase a cabo totalmente en accións, polo que os accionistas de Alumina Limited recibirían unha contraprestación de 0,02854 accións de Alcoa por cada acción de Alumina Limited, o que implica un valor patrimonial de aproximadamente 2.200 millóns de dólares para Alumina Limited, cunha prima do 13,1 % sobre o prezo de peche das accións da australiana a 23 de febreiro de 2024.
Unha vez completada a operación, os accionistas de Alumina Limited posuirían o 31,25 % e os accionistas de Alcoa posuirían o 68,75 % da empresa combinada. Ademais, dous novos conselleiros australianos do Consello de Administración de Alumina Limited, designados de mutuo acordo, serán nomeados membros do Consello de Administración de Alcoa tras o peche da operación.
Segundo os termos do acordo e a petición de Alumina, Alcoa acordou proporcionar liquidez a curto prazo a Alumina Limited para financiar as demandas de capital realizadas pola empresa conxunta AWAC se a posición de débeda neta de Alumina Limited supera os 420 millóns de dólares. Sobre a base das previsións actuais de tesouraría de AWAC para 2024, Alcoa non espera que sexa necesario ningún apoio no ano natural 2024. No caso de que non se completase a transacción, Alumina Limited tería que pagar a súa débeda de capital (máis os intereses devengados) como moi tarde o 1 de setembro de 2025, con suxeición a determinados prazos de amortización acelerada.